数智化时代国企穿透式监管路径探析——以中国大唐集团科研总院为例

数智化时代，穿透式监管已成为国资监管部门强化国企公司治理效能、保障国有资产安全、防范系统性风险的重要抓手。本文以国企穿透式监管政策演进为逻辑起点，通过解析其核心内涵、实施框架，并以中国大唐集团科研总院为例，从运营线全生命周期价值链贯通、风险线动态防控体系迭代、管控线预算绩效体系构建及AI+赋能智能进化四个维度，深入探索数智化时代国企穿透式监管有效路径，极具参考价值。

本文原载自《国企管理》总第298期

#1引言

随着大数据、人工智能等新一代数字技术的快速迭代和广泛应用，国有企业监管与运营既迎来平台化运营、智能化生产等新机遇，也面临多层级信息不对称、跨板块风险传导、数据管控难等挑战。传统“事后审计+层级汇报”的监管模式因信息滞后、穿透力不足，难以适配数智化时代国资国企监管“精准化、动态化、全维度”需求。

在此背景下，“穿透式监管”凭借对组织层级、业务流程、数据链路的全维度把控，成为国资监管部门强化公司治理、保障国有资产安全、防范系统性风险的核心抓手，不仅能打破“集团对子企业、子企业对基层单位”的监管壁垒，更能推动监管从“被动应对”向“主动预判”转变，为国有企业深化改革、稳健运营与高质量发展提供坚实保障。

#2国企穿透式监管

政策演进与内涵特征

国企穿透式监管于2024年正式进入“智能化穿透与全面深化”阶段：9月国务院国资委聚焦“三重一大” 穿透，首提“探索推进穿透式监管”；11月明确要求中央企业构建适配的内控体系，实现全级次、全链条、全过程、全要素穿透；12月中央企业负责人会议将其列为2025年重点任务。

今年3月，国务院国资委印发《关于做好2025年中央企业内部控制体系建设与监督工作有关事项的通知》，首提构建“四全”智能化穿透式监管体系，推动内控体系与数智技术深度融合，实现监管数据实时贯通、风险智能预警。

政策的持续加持，推动着国企穿透式监管从“单一环节监督”向“四维穿透”升级。其核心内涵为：全级次穿透打破层级壁垒，实现纵向数据贯通；全链条穿透覆盖业务全生命周期，形成流程追溯；全过程穿透从事后监管转向全周期管控；全要素穿透整合多维度数据，构建立体化监管网络。

#3国有穿透式监管实施框架

按照国务院国资委提出的穿透式监管相关要求，国有企业可围绕提升公司治理效能，构建以“一项目标、两个结合、三条主线、四类穿透、五维体系”为核心的穿透式监管实施框架。

（一）围绕一项目标

以“风险防控、治理优化、国资增值”为核心目标。其中，风险防控通过全链条风险识别与预警，筑牢企业安全底线；治理优化以制度完善、权责明晰推动管理体系现代化；国资增值就是以国有资产保值增值提升企业核心竞争力，最终助推企业高质量发展。

（二）把握两个结合

国有企业需突破传统监管模式的局限，融合管理手段与技术能力，实现穿透式监管与绩效驱动、数据穿透深度结合。

穿透式监管与绩效驱动相结合，是以集团战略为牵引，建立全级次、分层分类的绩效指标体系，将战略目标逐级分解至各级单元；通过动态监控与实时分析，对绩效指标完成进度穿透式跟踪，及时纠偏调整，实现监管与经营绩效协同提升。

穿透式监管与数据穿透相结合，主要是构建“数据采集-治理-分析-应用”全链路体系，通过标准化治理形成高质量数据资产，并运用大数据、AI技术实现从宏观经营指标到微观业务细节的深度穿透，为监管决策提供数据支撑。

（三）明确三条主线

三条管理主线（即运营线、风险线、管控线）以业务流程为载体、以风险防控为底线、以预算管控为纽带，通过流程优化、协同管控与数据贯通，构建起覆盖企业运营全场景的“事前-事中-事后”立体化管理网络。

（四）实现四类穿透

四类穿透以战略为引领、业务为核心、组织为载体、风险为底线，将穿透式监管理念深度融入企业运营肌理，通过构建包括战略管理和业务经营的全组织、全风险智能联动与动态优化体系，把监管要求转化为数智化执行规则，借助技术手段刚性落地，确保穿透式监管的深度与广度。

（五）构建五维体系

作为穿透式监管的支撑保障，制度、权责、监督、数智、追责五维体系是“三条管理主线”“四类穿透”的落地基础——制度体系明确规则，权责体系划分边界，监督体系织密防控网络，数智体系提供工具，追责体系激发创新活力。五维体系相互支撑、协同发力，共同支撑起全方位、多层次、立体化的穿透式监管生态。

#4 国企穿透式监管探索实践

在穿透式监管核心框架指引下，中国大唐集团科研总院（简称“科研总院”）以“运营、风险、管控”三条主线为锚点，遵循“体系搭建、数据贯通、场景穿透、立体管控”的递进路径，结合各类数智化手段，持续推进国企穿透式监管从理论框架到实践落地。

（一）运营线：全生命周期价值链的穿透贯通

科研总院通过构建贯穿价值链全要素、全生命周期的数字化运营管理体系，不断提升多项运营管理核心能力。

一是强化项目事前管控，建立科学的价值判断机制与定额标准体系。

二是依托自主研发的运营中台串联全流程，实现业务运营线上闭环管理。

三是通过建立业务后评价机制，推动投入产出效能持续优化。

（二）风险线：流程风险防控体系的动态迭代

科研总院通过构建“规则建库、流程嵌控、平台闭环”三层架构，完善业务全流程风险穿透式防控体系，不断提高重大风险穿透识别预警能力。

一是结合国资监管政策变化建立覆盖市场、合规与治理、经营管理、财务领域的常规风险规则库。

二是通过梳理业务流转过程中各类风险场景，实现“全过程、全要素、全周期”流程风险点的全覆盖。在核心业务环节嵌入“风险探针”，推动风控体系穿透至基层业务单元，提升业务部门主动识别风险的能力，从源头确保合规性。

三是通过数据算法关联分析各类财务和非财务风险，实时监测异常交易和风险行为并触发分级预警。

（三）管控线：预算绩效管控体系的深度构建

科研总院深度融合绩效驱动与数据穿透理念，构建“目标精准锚定、过程动态可控、结果闭环追溯”的预算管控一体化体系。

一是建立“多维度、分级分类” 的预算绩效指标体系，将战略目标与经营指标穿透至各区域院及具体项目，依托动态监控机制实现预算绩效目标与业务执行结果的实时联动跟踪，形成“目标分解-过程管控-偏差纠偏”的绩效驱动闭环。

二是通过预算管控平台，承载指标体系落地，为编制精准化、合并自动化、过程追踪动态化、考核刚性化等预算管控场景提供高效支撑。

三是打通“预算编制-执行监控-合并校验-经营分析”全流程数据链，借助智能分析技术与经营预测模型，形成绩效指标驱动资源精准配置、数据穿透支撑风险动态预警，最终实现对企业全级次财务状况、经营成果及风险隐患的穿透式覆盖与管控。

（四）AI+赋能：全链路智能进化与价值升维

科研总院围绕“运营、风险、管控”三条主线开展场景化AI赋能。其中，运营线依托智能合同管理，实现合同文本的“智能解析+风险提示”， 提升了业务处理效率和风险防控能力；风险线聚焦已建成的风险规则库、风险探针与模型，开发多个风险预警与控制智能体，提升风险处置的靶向性与时效性；管控线通过智能问数、智能分析报告等智能体应用，将预算管控各环节分散数据转化为战略决策的“实时参谋”。

#5 结语

数智化时代，穿透式监管已成为国有企业提升治理效能、实现高质量发展的关键一招。未来，国资国企需进一步深化数智技术与监管融合，将政策要求转化为治理效能，为培育新质生产力、建设世界一流企业筑牢数智化监管基石。

（作者：张小春、陈春林、袁翔飞，中国大唐集团科学技术研究总院有限公司；杨寅平，金蝶软件（中国）有限公司）